Forfatterne studerer Wiener prosess og Ito integraler i noen detalj, med fokus på resultater som trengs for Black-Scholes opsjonsprisingsmodell. Etter å ha utviklet de nødvendige Martingale egenskapene til denne prosessen, bygging av integrert og Ito formel (bevist i detalj) blir midtpunktet, både for teori og applikasjoner, og for å gi konkrete eksempler på stokastiske differensiallikninger som brukes i finans.

Stochastic renter dekker praktiske emner som kalibrering, numerisk implementering og modell begrensninger i detalj. Forfatterne gir mange øvelser og nøye utvalgte eksempler for å hjelpe studentene tilegne seg de nødvendige ferdigheter til å håndtere rentemodellering i en reell setting.